尽管目前理财产品仍为投资者的避风港，但2012年银行理财产品可以说是出现大逆转，不仅发行数量出现大幅减少，其产品收益水平也呈直线下降趋势，可谓“量价齐跌”。其中，上半年预期年化收益率在5%以上的理财产品市场已较为稀少，而下半年银行理财产品市场进一步降温，产品平均收益率甚至已跌至4%。　　

　　收益率不断走低产品创新不断

　　今年上半年，银行理财产品的发行就逐渐趋缓，预期年化收益率也全面下降，市场上年化收益率达到5%以上的产品已较为少见，多数产品的预期年化收益率均在5%以内。下半年，银行理财产品市场进一步降温，数量和收益均出现大幅下降，尤其10月份以后，产品平均年化收益率已降至4%左右，甚至有不少3个月期以内产品的收益率下滑至3%以内，低于银行一年期定期存款利率。

　　除收益水平直线下滑外，2012年银行理财产品在设计上则出现不少创新，信托类、结构性、类基金产品等不断增加，投资组合保险策略也逐步引入银行理财产品，优先劣后分级产品更加丰富，动态管理类产品也逐步增多，挂钩的品种也更加丰富。此外，另类投资逐步增加，除艺术品、红酒、普洱茶、名表等另类投资的理财产品外，门票、火腿肠等也成为理财产品投资的对象。

　　明年收益率或进一步微降

　　“随着今年央行二次降息，银行理财产品年化收益率逐渐降低，且相比2011年，产品平均收益率也出现了一定程度的下降，但目前仍为普通老百姓最热衷的理财方式。”某股份制银行资深理财师崔磊认为，到2013年年初，随着年终考核的结束，市场资金面将再度趋于宽松，理财产品收益率也将有所降低，回归至四季度初的水平。而目前市场普遍预计，2013年上半年我国货币政策不会出现大的变化，因此银行理财产品的总体收益率将保持今年下半年的水平，在月末、季末市场资金出现紧张时，收益率水平会有短暂的上涨。

　　崔磊指出，鉴于宏观经济增速面临回落，很多投资渠道仍面临较大的风险，因此明年投资保值需求将继续增加，市场对银行保本型理财产品的需求会越来越多，因此，在即将到来的2013年，银行理财产品仍有很高的市场价值和影响力，仍将在理财投资中发挥出巨大的作用。

　　同时搭配长短期限理财产品

　　崔磊建议，明年投资者应同时搭配长线、短线理财产品。投资者应把自有资金划分为生活专项资金和无明确用途的投资资金，前者仍应以储蓄、国债和债券类低风险理财产品为主。对于孩子的教育基金或自己的养老储备金等可以选择期限较长、收益率较高的理财产品，把绝对的投资收益固定下来。而对于生活的应急资金应以短期为主，可选择银行滚动型理财产品，或者也可选择购买短期理财基金或货币市场基金。