在经济下滑与清理融资平台贷款的大背景下，中国银行业的资产质量有所下滑，全行业不良贷款余额在2011年4季度出现了反弹。预计未来银行业不良贷款余额仍将保持逐季温和上升的势头，防控资产质量下降的风险管理对策须臾不可放松。

　　2012年3月底之前披露完毕的国有控股上市银行2011年年报表明，尽管2011年宏观经济和金融市场复杂多变，但是工行、农行、中行、建行和交行5家国有控股上市银行仍然取得了净利润(归属于母公司股东的净利润)总额6743.67亿元、同比增长25%的优良业绩。不过，记者和专家的进一步分析表明，从2011年第四季度开始至今后的一个时期，5家国有控股上市银行在净利润增速下滑的同时，衡量其资产质量的重要指标——不良贷款率或将进入一个“上升周期”，防控资产质量下降的风险管理对策须臾不可放松。

　　全年资产质量总体良好

　　综合分析工行、农行、中行、建行和交行5家国有控股上市银行2011年年报发现，2011年全年的资产质量良好，不良贷款率仍在下降或处于较低水平，但是从四季度数据来看，中行、建行、工行3家大行的不良贷款率去年4季度环比3季度上升，农行和交行的4季度不良贷款率仍然在下降，资产质量更好一些。这表明，5家国有控股上市银行作为整体的不良贷款率面临上升压力，未来资产质量可能趋向略为下降，须引起高度关注。

　　年报数据表明，至2011年末，工行、农行、中行、建行和交行的不良贷款率分别为0.94%、1.55%、1%、1.09%和0.86%，比2010年末分别下降0.14、0.48、0.1、0.05和0.26个百分点。这表明，5家大行的不良贷款率均处于较低水平，目前资产质量良好。

　　另一组数据表明，2011年建行、工行、中行3家大行的不良贷款率4季度环比3季度分别上升0.07、0.03、0.01个百分点；农行去年四季度不良贷款率环比3季度下降，但值得关注的是关注类贷款余额较3季度有所上升；交行去年四季度的不良余额和不良贷款率相比3季末实现双降，逾期贷款余额相比年中基本持平。这表明，从2011年四季度开始，有3家大行不良贷款率环比上一季度上升，而另2家不良贷款率环比下降。

　　银监会2月公布的统计数据显示，2011年第四季度，我国商业银行不良贷款率为1%，较三季度的0.9%上升了0.1个百分点。其中，5家大行去年第四季度的不良贷款率为1.1%，较2010年1.3%下降了0.2个百分点，四季度不良贷款率与三季度持平，但是其第四季度不良贷款额较三季度增加117亿元。同样，股份制商业银行2011年四季度不良贷款率与三季度持平(均为0.6%)，但是第四季度不良贷款额较三季度开始有所反弹。

　　综合上述数据分析，此间有专家指出，从当前中国经济渐有下行趋势及国有大行股改“红利”衰减等因素来看，或许从2011年4季度开始的一段时间内成为国有控股上市银行甚至整个中国银行业不良贷款率由下降转为向上升的“拐点”，并可能呈现一段时间的不良贷款率的上升趋势(尽管上升幅度不会太大)。

　　据工行高管在年报发布会上介绍，不良贷款率每上升1个百分点，按照工行2011年底7.79万亿元的贷款余额计算，相应地不良贷款余额将从730亿元增加到1500亿元。如果按照1∶1的比例提取减值准备，即不良贷款每增加1亿元相应提取的贷款减值准备也增加1亿元，那么不良贷款的增长将会使得提取贷款减值损失相应增加770亿元，这意味着税前利润将下降770亿元。据此分析，工农中建交5家大行如果未来不良贷款率上升1个百分点，那么其净利润将有可能减少20%至30%。不良贷款率反弹及其幅度大小对于上市银行净利润的负面影响由此可见一斑。