普益财富近日发布今年前三季度银行理财产品发行盘点，数据显示，今年1-9月，商业银行在境内共发行个人银行理财产品22912款，这与去年全年发行量24041款相差不多，以每个月平均2545只的发行速度，超越去年全年发行量已无任何悬念。值得注意的是，城商行无论是在发行数量还是预期收益率上都“异军突起”，占比和收益率大幅上升，投资者不妨多加关注。

　　平均预期收益率高于去年

　　从平均预期收益率来看，今年前三季度各类型商业银行发行的理财产品预期收益率逐季下滑，但从1-9月的平均预期收益率来看，除国有银行下降0.07%外，其他各类型银行的理财产品预期收益率均高于2011年全年平均水平。

　　其中，股份制银行较2011年高出0.17%，城商行高出0.31%，农村商业银行高出0.05%，农村信用社高出0.25%，外资银行高出0.19%。可以看出，城商行无论在发行数量还是预期收益水平上都呈现出上升态势。

　　普益财富分析师指出，随着利率市场化的推进，银行业的集中度和竞争压力进一步加大，城商行理财业务由于起步较晚，所以更多地通过向投资者让渡较多收益来争取市场份额，这使得其给出的预期收益率更高。

　　从收益类型来看，非保本浮动收益型产品还是市场主流，但占比有所下降，保本浮动收益型产品占比较2011年上升4.60%，显示投资者更加“求稳”的心态。

　　中短期理财产品是主流

　　从投资期限来看，1-3个月、3-6个月期限的产品占据主流，市场占比分别为55.87%和24.59%。而2011年全年同类期限产品的市场占比分别为34.17%和23.04%，可以看出，期限在一个月以下的超短期理财产品大幅减少，取而代之的是中短期理财品，这同样反映出投资者对未来利率走势不确定、以期用较长期限锁定风险的偏好。

　　从资金投向来看，人民币债券市场仍是理财资金的主要投向，外币债券类、信贷类和票据资产类产品大幅减少。此外，其他类产品市场占比较2011年上升7.57%，说明理财资金投向越来越多元化和分散化，组合投资的趋势明显。