昨天是新年上班的第一天。下午5点，记者问南京一家大银行的行长，存款情况稳定否？他说，元旦前进来的钱大部分是“洗澡户”，今天哗哗地往外转，跑了一半都不止。“没办法，这几年都是这样，月末、季末、年末"鼓肚子"，假期一过就"流产"，习以为常了！”

　　去年9月以来，全国银行间流动性全面告急。公开数据显示，工、农、中、建四大国有银行半个月的存款较8月末减少4200亿元左右，出现罕见的负增长。某市去年6月底的增量存款数据一度冲至500亿以上，而到了7月中旬，降至400亿都不到了；到了9月底(三季末)，又拉起来冲到550亿；12月底，预测数竟又逼近600亿。“这是典型的高血压和心脏病症状，也是过度迷信存款考核和冲时点数的必然结果。”一家大行的行长苦笑着说。

　　中国的不少银行鲜有明确的定位，都想做花旗和汇丰，急于做大。而做大首先要把年底的存款“肚子”做大，这关系到面子和排名，所以层层加码下指标。为冲击年关时点数，什么招都用到极致。一同事告诉记者，上月31日下午3点，他到邮局去取2000元不到的稿费，结果柜面小姐告诉他，“今天年终结算，资金不多，没钱，过完元旦再来。”他觉得不可思议。

　　记者在采访中发现，每到月末、季末，总有客户抱怨网银转账不那么顺畅了，“卡壳”、“掉线”成为常态。一位熟悉内情的信息系统专家说，这既有网络繁忙的原因，也不排除有的单位在系统里设点“小故障”，超过一定金额的资金，比如10万以上，不转个三五次，不把你头转昏了，根本就出不去。

　　商业银行有一种信用创造和放大机制，存贷款只要一头出现收缩，必然相互影响、共振。随着货币政策的持续收紧，存款比贷款少增，导致银行放贷难为无米之炊，这种情况在历史上并不多见。而贷款一到企业，很快水银泻地般踪迹全无。“实体经济太缺钱了，你给它500万贷款，前几天可能账上还留个两三百万的"派生存款"，可一周后账上就只剩几百块钱。贷款不能派生出存款，信用创造机制失灵甚至中断，使得银行存款越来越少，银行体系流动性衰减又反过来加剧贷款紧张，形成非良性循环。”一位资深专家对记者说。

　　这种情况必须引起重视。省银监局主要负责同志节前在接受采访时表示，银行体系存款新增量低迷，说明在持续负利率背景下，储蓄对公众的吸引力降低。只要有点生财之道的人，不会去储蓄。现在是低收入者存钱，因为没有别的投资渠道，只能存在银行里。当前，公众投资渠道狭窄，可选择的品种不多，尚且出现这种情况，未来如果利率市场化程度加快，投资渠道更多，百姓有了更多的选择，银行怎么办？另一位专家指出，更大的风险在于，季末、年末存款数据的“鼓肚子”假象，容易误导决策者和公众，因为传递的信号是社会资金很充裕，可这与实际情况总是形成极大的背离和反差。

　　如何保证银行体系有充裕的流动性？多位专家指出，货币政策应体现应有的灵活性和针对性，既要通过利率的价格工具，又要通过准备金率的数量工具，进行及时引导和调节。要掌握更精准的金融数据信息，给公众以信心和多样的选择，这非常重要，这也是今年中国货币政策决策者必须面对的首要问题。(陈志龙)